Comment investir dans l’or pour diversifier votre portefeuille comme un pro ?

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Investir dans l’or reste un choix prisé pour protéger son épargne et diversifier son patrimoine. En 2024, ce métal jaune précieux continue d’attirer des investisseurs, séduits par sa capacité à préserver la richesse en temps de crise. Vous envisagez d’acheter et d’investir dans l’or ? Nous vous présentons les méthodes fiables pour acheter de l’or et les stratégies qui vous permettront de maximiser votre investissement.

Vendeurs

Type d'Or proposé

Détails de l'offre

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Or Physique

  • Possibilité d’acheter or, argent, palladium, platine

  • Stockage sécurisé en Suisse

  • Zéro commission sur la revente

  • Possibilité de se faire livrer les métaux 

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Or Physique

Achat de lingots et pièces d’or via des services de gestion de patrimoine

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Or Physique

Achat de lingots et pièces d’or via des services de gestion de patrimoine

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Or Physique

Achat de lingots et pièces d’or via des services de gestion de patrimoine

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Or Physique

Achat/vente d’or d’investissement avec frais applicables

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Or papier

Investissement via les ETF et les produits dérivés (CFD, CAT, Turbos)

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Or papier

Investissement via les CFD et les ETF

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Or papier

  • Investissement via les ETF

  • Les produits dérivés (CFD, CAT, Turbos)

  • Outils de trading avancés

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Or papier


Achat via les ETF et les autres instruments financiers liés à l’or

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Or papier

  • Investissement via les ETF

  • Produits dérivés (CFD, CAT, Turbos)

  • Possibilité d’investir via un PEA

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Or papier

Investissement via l’assurance-vie Linxea Avenir (certificat ou ETF)

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Or papier

  • Investir via les actions et ETF liés à l'or

  • Possibilité d'investir via un PEA

L’essentiel à retenir pour investir dans l’or

Investir dans l’or est une stratégie prisée pour diversifier son patrimoine et protéger son épargne contre les crises et l’inflation.

Voici les points clés pour ceux qui envisagent cet investissement :

Les options d’investissement

  • Or physique : acheter des lingots ou des pièces permet de posséder un actif tangible, mais nécessite un stockage sécurisé. Les options incluent des pièces, (Napoléon, 20 francs Suisse), des lingotins ou des lingots de tailles variées.
  • Or papier : investir via des ETF ou des produits dérivés (futures, turbos, CFD) est une alternative sans les contraintes de stockage. Les ETF suivent le cours de l’or, et les produits dérivés permettent de spéculer avec effet de levier.

La fiscalité

La revente d’or physique est taxée (11,5 % ou sur la plus-value). Pour l’or papier, les gains sont soumis au prélèvement forfaitaire unique (PFU) ou au taux marginal d’imposition, avec des avantages après 8 ans pour l’assurance-vie.

Canaux d’achat

  • Comptoirs et boutiques spécialisées : achat immédiat avec une prime variable selon l’offre et la demande
  • Sites en ligne : plateformes comme Gold Avenue proposent stockage et livraison sécurisée.
  • Banques : certaines offrent l’achat d’or, mais avec des frais plus élevés.

Timing d’investissement

Investir dans l’or est particulièrement recommandé en périodes de crise économique ou de baisse des taux d’intérêt, mais suivre l’évolution des marchés et des décisions bancaires reste essentiel.

Pourquoi investir dans l’or ?

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Voici les 3 raisons majeures pour lesquelles vous devez investir dans l’or. 

L’or comme valeur refuge et investissement contracyclique

L’or est considéré comme une valeur refuge depuis des siècles, et cela reste vrai aujourd’hui. Contrairement aux actions ou à l’immobilier, il ne génère pas de revenus réguliers, mais sa force réside dans sa stabilité. Aussi, son prix tend à grimper en période d’incertitude économique ou de tensions géopolitiques en raison de la forte demande.

Cette caractéristique de l’or incite de nombreux investisseurs à y placer une partie de leur épargne, plutôt que dans des actifs volatils.

De plus, les banques centrales du monde entier accumulent d’importantes réserves d’or, preuve de la confiance accordée à ce précieux métal. Et c’est une raison suffisante pour que vous ayez aussi de l’or dans votre portefeuille d’investissement.

Une protection contre l’inflation

En tant que ressource limitée, l’or est moins sensible à la dévaluation que les monnaies fiduciaires, qui peuvent être émises en grande quantité. Ainsi, investir dans l’or revient à se munir d’un bouclier contre la perte du pouvoir d’achat.

Vous bénéficiez d’une protection efficace contre l’érosion monétaire et avez la possibilité de diversifier votre portefeuille d’investissement en minimisant les risques.

Un bon moyen de diversifier ses investissements

L’or se comporte d’une manière opposée aux actifs traditionnels. L’intégrer dans votre portefeuille, vous permet de réduire les risques liés à la volatilité des marchés financiers. Vous pouvez diversifier vos investissements sans problème et limiter les pertes potentielles dans d’autres classes d’actifs comme les actions ou l’immobilier.

un actif facilement transportable

L’or n’est pas aussi portable qu’une carte de crédit, mais il est facilement transportable en lingots ou en pièces. Il représente une option très prisée pour les investisseurs qui souhaitent détenir un actif tangible tout en profitant de la sécurité qu’offre ce métal. En cas de crise majeure comme celle en Ukraine, sa transportabilité peut être un atout majeur.

Un patrimoine facilement transmissible

En plus de son rôle de valeur refuge, l’or permet de soustraire une partie de son épargne du système financier. En cas de crise de confiance envers les banques ou les États, détenir de l’or physique devient un moyen efficace de mettre son capital à l’abri. Il offre ainsi une sécurité accrue et vous épargne les aléas du système bancaire. De plus, l’or est idéal pour la transmission de patrimoine. Sa valeur stable et universelle en fait un héritage précieux, facilement transférable et reconnu partout dans le monde

Focus sur le cours de l’or en 2024

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Cours de l’or de 2004 à 2024

Le cours de l’or a connu des fluctuations importantes ces dernières années, notamment en raison de l’instabilité géopolitique et des politiques économiques mondiales. En 2024, la demande pour ce métal jaune précieux reste forte et son prix reste à un niveau élevé (2 515, 14 euros) comme vous pouvez le voir sur le graphique proposé par Or.fr.

2 façons majeures d’investir dans l’or

L’achat d’or peut se faire sous deux principales formes : l’or physique et l’or papier. Chacune de ces options présente des avantages et des inconvénients, et correspond à des profils d’investisseurs différents.

Acheter de l’or physique

L’achat d’or physique est une méthode traditionnelle d’investissement. Elle consiste à acheter 

  • Les pièces d’or comme le Napoléon, le 20 francs Suisse ou les American Eagle
  • Les lingotins qui sont des lingots plus petits, de 10 grammes ou de 20 grammes 
  • Les lingots qui sont des blocs de 50 grammes à 1 kilogramme d’or pur 

💡 Important à savoir : pour être qualifiés d’or d’investissement, ces supports doivent respecter un taux de pureté légalement défini : 99,5 % pour les lingots et lingotin et 90 % pour les pièces

Faut-il acheter des pièces ou des lingots ?

Le choix entre les pièces et un lingot dépend du montant que vous souhaitez investir et de vos objectifs. Les pièces offrent une plus grande flexibilité en termes de montant, mais peuvent comporter une prime plus élevée en raison de leur rareté ou de leur état.

En revanche, les lingots permettent de stocker une grande quantité d’or avec des frais réduits,. Mais ils sont plus difficiles à revendre partiellement. Vous devrez donc évaluer vos priorités avant de décider quel type d’or acheter.

Or physique : comment se passe le stockage ?

Le stockage de l’or physique représente un véritable défi pour les investisseurs. Posséder des lingots ou des pièces exige en effet des solutions sécurisées pour prévenir les risques de vol, de perte ou de dégradation.

Plusieurs options s’offrent à vous pour stocker et protéger votre or. Vous pouvez opter pour des coffres à domicile, des coffres bancaires, ou vous orienter vers des services spécialisés de stockage en ligne. Toutefois, le coût de ces solutions peut réduire légèrement le rendement global de votre investissement.

Coût d’achat et fiscalité de l’or physique

L’achat d’or physique entraîne des frais supplémentaires que vous devez considérer, car ils peuvent réduire les gains potentiels. En plus du prix du métal, il faut prévoir des coûts de livraison, de stockage ainsi que les taxes applicables. En France, l’or physique est soumis à une taxe forfaitaire de 11 % sur le prix de vente.

Une taxation est appliquée sur la plus-value si vous le détenez plus de 12 ans. De plus, le prix d’achat de l’or inclut une « prime » qui rémunère le vendeur. Cela fait que l’or n’est jamais acheté au cours de cotation.

Acheter de l’or papier

L’or papier offre une alternative intéressante à l’achat de métal physique. Ce type d’investissement comprend essentiellement des produits financiers. C’est la meilleure option pour investir dans l’or sans avoir à gérer le stockage physique ou les frais associés. Elle convient particulièrement aux investisseurs qui cherchent à profiter de la hausse du cours de l’or de manière plus liquide et accessible.

Investir dans l’or via des ETF

Les ETF (Exchange Traded Funds) permettent aux investisseurs d’acheter de l’or de manière indirecte. Ces fonds suivent généralement le cours de l’or, ce qui permet de profiter de son évolution sans posséder l’or physique. Néanmoins, l’investissement à travers les ETF entraîne aussi les frais de gestion associés à ce type de produit, même s’ils ne sont pas élevés.

Voici une petite liste des ETF qui répliquent l’or : 

  • iShares Physical Gold ETC
  • Amundi Physical Gold ETC
  • WisdomTree Physical Gold
  • Xtrackers Physical Gold EUR Hedged ETC
  • Goldman Sachs Physical Gold ETF (AAAU)
  • Aberdeen Standard Physical Gold Shares ETF (SGOL)
  • SPDR Gold Shares (GLD)

Vous pouvez voir nos robots advisors pour découvrir des portefeuilles d’investissements adaptés à vos besoins.

Les produits dérivés (Futures, Turbos et CFD)

Les produits dérivés offrent aux investisseurs des moyens alternatifs pour investir dans l’or tout en bénéficiant d’un effet de levier. Ce levier permet de multiplier sa position avec une mise initiale réduite, une augmentation des gains potentiels, mais également des risques de perte.

  • Les CFD (Contracts for Difference) sont des instruments qui permettent de spéculer sur la variation du prix de l’or sans posséder l’actif sous-jacent. Avec un effet de levier pouvant atteindre x20, ils conviennent aux investisseurs recherchant une forte exposition. Cependant, il faut surveiller le solde de son compte pour éviter les appels de marge en cas de variation défavorable du cours de l’or.
  • Les turbos sont des produits dérivés qui permettent d’investir à la hausse ou à la baisse du prix de l’or. Et cela avec ou sans effet de levier. Un turbo a généralement une barrière qui, si elle est franchie, entraîne la perte de l’investissement initial. Pour une stratégie à moyen terme, opter pour une barrière éloignée du cours actuel est recommandée. Cela réduit les risques de désactivation.
  • Les contrats à terme (ou futures) impliquent un engagement d’achat ou de vente à un prix fixé à l’avance. Ces contrats sont habituellement négociés sur des plateformes spécialisées et exigent des montants minimums élevés. Néanmoins, des contrats plus petits rendent cette option plus accessible.

Où acheter de l’or ?

Acheter de l’or, qu’il soit physique ou papier, peut se faire à travers plusieurs canaux :

  • Les comptoirs spécialisés
  • Les sites de vente en ligne

L’achat de l’or physique

Auprès des comptoirs

L’achat d’or physique peut se faire principalement par des comptoirs spécialisés ou via des sites de vente en ligne. Les comptoirs d’or sont des revendeurs physiques où vous pouvez acquérir immédiatement des pièces et des lingots. Certains comptoirs sont des chaînes nationales ou locales, tandis que d’autres sont uniques à certaines villes. Les primes appliquées par les intermédiaires peuvent varier selon les critères suivants : 

  • L’offre et la demande
  • La qualité du métal
  • La zone géographique
  • Le procédé de fabrication
  • La rareté de certaines pièces.

Par exemple, les primes courantes s’établissent souvent autour de 2 % pour les lingots, 3 % pour les lingotins et 4,5 % ou plus pour les pièces. En achetant dans des zones où la concurrence est élevée, vous pouvez réduire cette prime.

💡 Avis de la rédaction : Pour acheter de l’or en boutique, nous vous recommandons de vous rendre dans le quartier de la Bourse à Paris. La concurrence entre comptoirs vous permettra de bénéficier des primes les plus avantageuses.

Les sites spécialisés

Les sites en ligne spécialisés sont également une option efficace pour acheter de l’or en minimisant les primes. Ils présentent un processus d’achat simplifié avec des options de livraison sécurisée et assurée. Des plateformes comme Gold Avenue permettent de commander de l’or en ligne et de profiter d’un stockage sécurisé.

Elles proposent aussi une solution de stockage sécurisé sans avoir à le conserver soi-même. Pour un achat en ligne, privilégiez toujours les sites qui garantissent une assurance complète du transport jusqu’à la remise effective. Prenez le temps de lire attentivement les conditions de livraison pour éviter tout risque.

💡 Important à savoir : L’or acheter auprès de Gold Avenue est stocké dans un coffre sécurisé en Suisse, d’où vous pourrez les revendre et les livrer facilement.

L’achat de l’or papier

Pour investir dans l’or sans en posséder physiquement, vous devez un compte-titres auprès d’un broker spécialisé comme eToro, Interactives Brokers ou encore Saxo Banque, Degiro. Ils  proposent des produits dérivés qui vous permettent de suivre l’évolution du prix de l’or et de spéculer. Ces plateformes proposent une gamme de produits dérivés incluant des ETF, des futures, des turbos et des CFD.

7 meilleures actions pour investir dans l’or :

  1. Newmont Corporation (NEM) : plus grand producteur mondial d’or, avec des opérations diversifiées à travers plusieurs continents, Newmont reste un choix solide pour une exposition stable et significative au secteur aurifère​
  2. Franco-Nevada Corporation (FNV) : spécialisée dans les redevances et les flux de production, Franco-Nevada propose une exposition à l’or sans les risques opérationnels, car elle finance les sociétés minières en échange d’une part de leur production​
  3. Wheaton Precious Metals Corp. (WPM) : comme Franco-Nevada, Wheaton se concentre sur le streaming et les redevances, offrant ainsi une exposition diversifiée dans les métaux précieux avec des perspectives de revenus stables
  4. Barrick Gold Corporation (GOLD) : présente sur plusieurs sites d’extraction majeurs, notamment dans le complexe minier du Nevada, Barrick est connue pour sa solidité opérationnelle et ses capacités de production élevées
  5. Agnico Eagle Mines (AEM) : connue pour ses projets en Amérique du Nord et ses pratiques de gestion rigoureuses, Agnico Eagle se distingue par sa production croissante et son engagement en matière de développement durable
  6. SSR Mining Inc. (SSRM) : cette société canadienne de taille moyenne a démontré une croissance constante et des coûts d’exploitation efficaces, ce qui en fait une bonne option pour des gains potentiels tout en limitant les risques
  7. Royal Gold Inc. (RGLD) : acteur majeur dans le domaine des royalties et du streaming, Royal Gold assure un flux de revenus diversifié avec des participations dans divers projets aurifères, minimisant ainsi son exposition directe aux risques miniers​

La fiscalité de l’investissement dans l’or : ce que vous devez savoir

La fiscalité de l’or dépend de la forme sous laquelle vous investissez : or physique ou papier.

Fiscalité de l’or physique

Lors de l’achat d’or physique (lingots ou pièces d’investissement), il n’y a pas de TVA. En revanche, à la revente, deux options fiscales sont possibles :  

  • Taxation forfaitaire : une taxe de 11,5 % est appliquée sur le montant total de la vente, incluant la taxe sur les métaux précieux et la CRDS.
  • Taxation sur la plus-value : applicable, uniquement, si l’or est conservé plus de deux ans, elle impose 36,2 % sur les gains, avec un abattement progressif qui aboutit à une exonération après 22 ans. La preuve de l’achat et la détention de factures sont nécessaires pour choisir cette option.

Fiscalité de l’or papier

Pour l’or papier (ETF, futures, CFD), la fiscalité dépend du support d’investissement. Dans un compte-titres ordinaire (CTO), la fiscalité se présente comme suit : 

  • Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU) à 30 % sur les plus-values (12, 8 % pour les impôts sur le revenu et 17,2 % au titre des prélèvements sociaux).
  • Le Taux Marginal d’Imposition (TMI) : vos gains sont imposables au même taux que vos autres revenus, comme les salaires, avec l’ajout de prélèvements sociaux de 17,2 %.

Sur votre assurance-vie, les gains bénéficient d’avantages fiscaux après huit ans de détention. Vous bénéficiez d’une imposition réduite à 24,7 % sur les plus-values pour les contrats remplissant certaines conditions.

💡 Important à savoir : quelle que soit l’option choisie, vous devez déclarer votre vente d’or physique dans un délai d’un mois suivant la transaction.

Quelles sont les banques qui vendent de l’or ?

Les banques, lorsqu’elles offrent de l’or, le font généralement dans le cadre de services de gestion de patrimoine ou pour les clients privés. Acheter de l’or par l’intermédiaire d’une banque peut sembler rassurant. Mais toutes les banques ne proposent pas cette option. En plus, certaines appliquent des primes relativement élevées, souvent entre 7 % et 10 % au-dessus du prix du marché.

Voici une liste de banques et de solutions où vous pouvez acheter de l’or en France :

  • Crédit Suisse : Propose des lingots et des pièces d’or via son service de gestion de patrimoine, offrant des options sécurisées et certifiées.
  • BNP Paribas : propose l’achat de pièces d’or pour les clients privés, bien que les services puissent varier en fonction des agences.
  • Société Générale : permet d’acheter des lingots et des pièces d’or, avec une offre spécialisée dans la gestion patrimoniale.
  • Banque Postale : certaines agences offrent des services de vente d’or, bien que cela ne soit pas systématique.
  • Crédit Agricole : propose des services d’achat et de vente d’or d’investissement, incluant des frais pour les transactions et l’expertise
  • Crédit Mutuel et CIC : offrent la possibilité d’acheter de l’or en agence, en appliquant des frais de commission sur chaque transaction.

💡 Avis de la rédaction : Pour obtenir des informations précises et à jour sur les offres d’or, nous vous recommandons de consulter directement les sites web des banques ou de les contacter directement.

Quel est le bon moment pour investir dans l’or ?

Le moment idéal pour investir dans l’or dépend des facteurs économiques globaux. Lors d’une crise économique ou d’une baisse des taux d’intérêt, l’or devient plus attractif. Peu importe la période, vous devez suivre de près l’évolution du marché et les décisions des banques centrales pour prendre une décision éclairée.